我國煤層氣行業起步較晚

從20世紀50年代到今天，煤層氣行業的發展在我國可分為三個階段。

圖表1：我國煤層氣行業發展歷程

資料來源：前瞻產業研究院整理

煤層氣資源儲量豐富，巨大市場有待挖掘

我國煤層氣資源豐富。前瞻產業研究院發布的《2018-2023年中國煤層氣行業經濟效益評價及投資戰略規劃分析報告》數據顯示，我國埋深2000m以淺煤層氣地質資源量約36.8萬億方，主要分布在華北和西北地區。其中，華北地區、西北地區、南方地區和東北地區賦存的煤層氣地質資源量分別占全國煤層氣地質資源總量的 56.3%、28.1%、14.3%、1.3%；1000m以淺、1000～1500m和1500～2000m的煤層氣地質資源量，分別占全國煤層氣資源地質總量的38.8%、28.8%和32.4%。

圖表2：我國煤層氣分布情況（單位：m，萬億方，%）

資料來源：前瞻產業研究院整理

1990年以來，全國已有30多個含煤區進行了煤層氣勘探鉆井，已鉆成勘探和生產試驗井400多口，取得了一大批儲層測試參數和生產參數。在柳林、晉城、大城、鐵法等含煤區獲得了工業氣流。但是我國煤層氣探明地質儲量只有2734億立方米，僅為預測資源總量的0.74%，巨大的市場空間有待挖掘。

煤層氣市場有待拓寬，政策支持行業快速發展

截至2017年底，全國共設置煤層氣探礦權114個，勘查面積62431平方公里，其中約90%的探礦權由少數央企持有。這些探礦權大多數設置于2008年以前，但長期勘探投入不足，部分區塊僅僅完成規定的最低勘查投入，存在“圈而不探、占而不采”的現象。其他有開發意愿的企業卻無法獲取足夠的勘查區塊，導致從事煤層氣勘探開發的企業數量有限，市場競爭不充分，勘探投入較少。

我國對煤層氣開采的政策鼓勵始于2006年。國家于2006年6月15日下發《關于加快煤層氣抽采利用的若干意見》，不僅明確了煤層氣抽采利用實行稅收優惠政策，而且明確提出從事煤層氣勘查開采的企業在2020年前可以按照國家有關規定申請減免探礦權和采礦權使用費。2007年4月，財政部發布了《關于加強煤炭和煤層氣資源綜合勘察開采管理管理的通知》和《關于煤層氣（瓦斯）開發利用補貼的實施意見》，2007-2013年累計補貼7.2億元。

圖表3：截至2017年煤層氣行業相關支持政策

資料來源：前瞻產業研究院整理

瓦斯發電潛在規模在近百億級別

按照“十三五”規劃，井下瓦斯抽采量雖然因為煤炭去產能的原因增速不明顯，但是利用量仍表現出了良好的增長趨勢，尤其是利用率方面，將從35%提升至50%。考慮到井下瓦斯的特性，前瞻認為利用率的提升基本用于發電領域：若按照1立方米30%純度的瓦斯可發2度電測算，截至2020年，瓦斯發電每年可達到140億度；按照目前0.50元/度的價格測算，每年市場容量不少于70億元；考慮到截至2020年，井下瓦斯利用率僅達到50%，后續成長的潛力仍不小。

根據“十三五”規劃，到2020年天然氣占一次能源消費比重提高到10%左右，天然氣消費量達到3600億立方米，年均復合增長率高達14.2%，任重而道遠。另一方面，我國天然氣產量增長不及消費增長速度，進口量持續上升，2016年進口量753億立方米，同比增長22%，進口依賴度從2010年的15.5%猛增到2016年的36.06%。因此，大力抽采煤層氣將有助于促進清潔能源的消費，并降低天然氣對外依存度。

圖表4：我國煤層氣“十三五”規劃

資料來源：前瞻產業研究院整理

前瞻認為，在未來的十年內，地面和井下利用均將迎來黃金期。其中，地面利用伴隨技術開發的成熟以及管道運輸的健全將迎來量的集中爆發，應用領域也會更加多元化，主要是增量市場；井下利用主要伴隨利用率的提升，存量市場仍將保持快速成長，但應用領域更多集中在發電側。

2010年-2015年，煤層氣抽采量從92億方躍升至180億方，利用量則從37億方攀升至86億方，同比增長135%。根據頁巖氣“十三五”發展規劃與煤層氣開發利用“十三五規劃”，到2020年，煤層氣利用量將達到160億方，2020年地面煤層氣產量達到100億方。

圖表5：2007-2020年我國煤層氣利用量、抽采量及預測（單位：億方）

資料來源：前瞻產業研究院整理

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